Module
Liste aller Module
An dieser Stelle gibt es eine alphabetische Liste aller Module. Einzelne Modulnamen können "doppelt" erscheinen, da gleichlautende aber unterschiedliche Module in unterschiedlichen Studiengängen Verwendung finden. Dies geschieht bspw. durch Vorgaben der Akkreditierungsagenturen oder bei sehr unspezifischen Modulen wie Abschlussarbeiten. In dem Fall finden Sie das richtige Modul eventuell schneller wenn Sie über den Anbieter suchen.
Module
Modul (6 Credits)
Portfolio Management
- Name im Diploma Supplement
- Portfolio Management
- Verantwortlich
- Voraussetzungen
- Siehe Prüfungsordnung.
- Workload
- 180 Stunden studentischer Workload gesamt, davon:
- Präsenzzeit: 60 Stunden
- Vorbereitung, Nachbereitung: 90 Stunden
- Prüfungsvorbereitung: 30 Stunden
- Dauer
- Das Modul erstreckt sich über 1 Semester.
- Qualifikationsziele
Students
- have an advanced understanding in portfolio management
- study modern portfolio optimization methods that take uncertainty into account
- are able to apply the portfolio theory to real problems, especially in financial and commodity markets
- Prüfungsmodalitäten
Zum Modul erfolgt eine modulbezogene Prüfung in der Gestalt einer Klausur (in der Regel: 90-120 Minuten).
- Verwendung in Studiengängen
- Bestandteile
Vorlesung (3 Credits)
Portfolio Management
- Name im Diploma Supplement
- Portfolio Management
- Anbieter
- Lehrperson
- SWS
- 2
- Sprache
- englisch
- Turnus
- unregelmäßig
- maximale Hörerschaft
- unbeschränkt
- empfohlenes Vorwissen
matrix algebra and multivariate statistics (esp. multivariate normal distribution)
- Abstract
The students study the general Markowitz portfolio theory on optimal portfolio selection with and without risk-free asset. They study problems in the application concerning estimation risk, like the Jobson-Korkie experiment and possible solutions. The theory is applied to problem in financial and commodity markets.
- Lehrinhalte
- Introduction to portfolio theory
- Markowitz portfolio theory without risk-free asset
- Markowitz portfolio theory with risk-free asset
- Estimation risk and Jobson-Korkie experiment
- Optimal portfolio allocation under parameter uncertainty
- Literaturangaben
- Brandt, M. W. (2009). Portfolio choice problems. Handbook of financial econometrics, 1, 269-336.
- Kan, R., & Zhou, G. (2007). Optimal portfolio choice with parameter uncertainty. Journal of Financial and Quantitative Analysis, 42(3), 621-656.
- Tu, J., & Zhou, G. (2011). Markowitz meets Talmud: A combination of sophisticated and naive diversification strategies. Journal of Financial Economics, 99(1), 204-215.
- didaktisches Konzept
The students study portfolio management theory in the lecture. They discuss and apply the theory in tutorials.
- Hörerschaft
Übung (3 Credits)
Portfolio Management
- Name im Diploma Supplement
- Portfolio Management
- Anbieter
- Lehrperson
- SWS
- 2
- Sprache
- englisch
- Turnus
- unregelmäßig
- maximale Hörerschaft
- unbeschränkt
- empfohlenes Vorwissen
See Lecture
- Lehrinhalte
See Lecture
- Literaturangaben
See Lecture
- didaktisches Konzept
See Lecture
- Hörerschaft